Sociedades interpuestas o sociedades parásito (II)

El análisis riguroso de la cuenta de pérdidas y ganancias cuando nos enfrentamos a sociedades interpuestas o sociedades parásito, desvela una situación sospechosamente irregular, con distorsiones que ponen de manifiesto la misma. Pero ¿cuál es la causa de esas irregularidades ?

Dentro de la información solicitada de las empresas vinculadas a la sociedad Primigenia encontramos en el ejemplo estudiado, una sociedad de reciente creación en aquellas fechas (2007) cuyas cuentas eran las siguientes.

En primer lugar, observamos un balance que mueve en 2007 un activo circulante o corriente de 3.806.456,83 euros frente una inversión de 6.010 euros, materializada un activo no corriente, financiado con un capital de 6.010 euros. Ese capital se encuentra apalancado por más de 3.700.000 de euros, financiado por la sociedad Primigenia. Es decir, más de 600 veces su capital social. Tal situación tiene poco sentido en el contexto económico precario en el que se movía la sociedad Primigenia.

Del mismo modo que nos sorprenden los balances que acabamos de mostrar, todavía nos sorprende más si cabe la cuenta de explotación. Al observar entre otras partidas, la inexistencia de gastos de personal.   El descomunal volumen de la partida de “Otros Gastos de Explotación, 800.164,35€ no especificados en la memoria de las Cuentas Anuales; causa de los resultados excesivamente bajos de la sociedad parásito con denominación social XX de Z, S.L..  

Obsérvese que en 2.006 La sociedad Primigenia (ver cuentas de pérdidas y ganancias en el artículo anterior) tenía contabilizados en concepto de Otros Gastos de Explotación 2.802.136,83€  que se reducen en 2.007 a 2.574.684,52€, Algo lógico por la afectación en el gasto variable de la disminución de ventas. Pero resulta que al crear la sociedad XX de Z, S.L.  Esta partida agregada ha ascendido a 2.574.684,52 + 800.164.35€ = 3.374.838,87€ . Es decir 572.702 euros de mayor coste agregado con unas ventas que se redujeron en 3.000.721 euros en 2007.

Finalmente nos sorprende que se produzca una partida de gastos denominada “DIFERENCIAS DE CAMBIO “por valor de 206.078,91€   cuando en las cuentas anuales de 2.008 se afirma que “no existen transacciones en moneda extranjera “, siendo que todas las compras se realizaron a la sociedad primigenia.

Visto lo anterior, extraemos a partir de las evidencias contables, las siguientes conclusiones:

1º Todas las ventas realizadas por la empresa XX de Z, S.L. se adquieren a la sociedad Primigenia con un margen comercial sobre ventas de un 25% en 2007 y un 22% en 2008 ( Ver más arriba en la cuenta de explotación 1 -0,752 = 0,248 = 25% )

2º De no existir la sociedad parásito ese margen o descuento otorgado por la empresa Primigenia a la sociedad XX de Z, S.L. habría quedado integrado en sus ventas. Calculando el margen cedido tenemos lo siguiente:  2007 consumos – 3.619.203,78   Ventas 4.812.915,64, margen atribuido = 1.193.711,86⁽¹⁾ euros.

3º Las ventas de la sociedad Primigenia correspondientes a 2007, habían sufrido una reducción inducida, de 1.193.711€ que se cedieron a la sociedad parásito. Es decir, que de no haberse producido aquella cesión, los ingresos de explotación de la sociedad Primigenia en 2007 habrían sido de 16.923.510,14 + 1.193.711,86 = 18.117.222,00 Euros y, por consiguiente el porcentaje de participación de las Materias Primas y Trabajos Realizados por Otras Empresas, no habrían ascendido al 47% ( ver nuestro anterior artículo) sino al 42%. Cifra de mayor coherencia con el ejercicio 2006, aunque algo superior al 38% que obtuvo aquel año. No obstante, como recordaremos, se iniciaba a partir de aquel año una escalada de subcontrataciones.

4º Que los resultados de 2007 de la sociedad, de no haberse producido aquella cesión habrían sido de 756.307,84 + 1.193.711,86 = 1.950.019,70 euros.

5º Que con la introducción de la sociedad parásito, se elude el control de auditoría para unas cuentas y resultados con un sobre coste de 800.000 euros, además de inducir a la sociedad primigenia (que para mayor conocimiento era una industria) a una situación encaminada a su cierre⁽²⁾posterior.

6º Las diferencias de cambio nada desdeñables que sufre la cuenta de explotación de la sociedad parásito, delatan de manera irrefutable que se producían importaciones de producto terminado que ya se van mostrando en la cuenta de resultados de la sociedad primigenia; (recordemos que la partida de Trabajos Realizados por Otras Empresas pasa del 4,90% en 2006 al 10,19% en 2007) cuyos costes por diferencia de cambio, los soportaba la sociedad parásito.

Todo lo anterior confirma la evidencia del carácter parasitario de la sociedad SS de Z S.L. desde el momento que carece de personal, y su domicilio social es el mismo que el de la Sociedad Primigenia ^(3).

NOTAS

1_ Un análisis de los precios de inventario de la línea completa los productos que se cedió a la sociedad XX de Z S.L. correspondiente a los ejercicios 2006, 2007 y 2008 solicitados a través de los Tribunales, desveló que los precios de cesión de la sociedad Primigenia a la sociedad XX de Z, S.L. tenían una reducción de entre un 24% y un 27%, lo que indicaba una cesión de precios a la sociedad parásito evidente.

2_ La verdadera estrategia de la sociedad matriz consistía crear una empresa comercializadora, que drenaje de beneficios a la empresa productora, con objeto de cerrarla con el tiempo al menor coste posible deshaciéndose del proceso de producción, ( mucho más costoso) para ir importando desde países asiáticos productos de menor coste y por consiguiente mayor valor añadido, al poderse vender a los precios de mercado de producto nacional, tan sólo agregando la marca nacional.

3_ No entramos en la evaluación de los efectos provocados en 2.008 por sociedad parásito, para no alargar el artículo, pareciéndonos suficiente para el estudio, con los acontecimientos de 2007.